Morning Briefing (2025.11.12)

📊 11월 12일(수) 아침 글로벌 금융시장 요약

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🏦 [美국채] : Veterans Day 휴장

미국 국채시장은 **재향군인의 날(Veterans Day)**로 휴장했습니다. 주요 만기물 금리는 전일 대비 보합권에서 마감했습니다.

• 2년물: 3.59% (+0bp)
• 5년물: 3.71% (+0bp)
• 10년물: 4.12% (+0bp)
• 30년물: 4.71% (+0bp)

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💹 [美증시] : 셧다운 해제 기대감 둔화…혼조 마감

미국 증시는 전일 급등세를 이어가던 셧다운 해제 기대감이 다소 진정되며 혼조로 마감했습니다.
기술주 중심의 나스닥은 약세를 보인 반면, 제약주 등 전통산업주는 반사이익을 누렸습니다.

지수종가등락률등락폭

다우존스 (DJIA)	47,927.96p	+1.18%	+559.33p
나스닥 (NASDAQ)	23,468.30p	-0.25%	-58.87p
S&P500	6,846.61p	+0.21%	+14.18p

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🛢️ [국제유가] : 셧다운 종료 기대감에 3일 연속 상승

• WTI 12월물: $61.04 (+$0.91, +1.5%)
  미국 정부 셧다운 종료가 가시화되며 수요 회복 기대감이 유가를 지지했습니다.

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🌍 [주요국 금리 및 증시 동향]

국가10년물 국채금리 변동증시 등락률

독일	-1bp (2.66%)	+0.53%
프랑스	-2bp (3.42%)	+1.25%
이탈리아	-1bp (3.40%)	+1.24%
스페인	-2bp (3.16%)	+1.27%
포르투갈	-1bp (3.02%)	-1.44%
그리스	-2bp (3.27%)	+0.44%
영국	-7bp (4.39%)	+1.15%
호주	-1bp (4.40%)	-0.12%
일본	-1bp (1.69%)	-0.14%

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💱 [환율 동향]

달러화는 부진한 미국 민간고용 지표로 약세 압력을 받으며 전반적인 하락세를 보였습니다.

통화쌍환율

달러/엔	154.121
유로/달러	1.15832
호주/달러	0.6528

• 달러인덱스: 99.449 (↓)
• 달러/위안(CNH): 7.1220위안
• NDF(1개월물): 1,458.80원 (2.40원↓)

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📈 [국채선물 누적 포지션 요약]

3년선물

• 외국인: +371,950 (주간 +3,538)
• 증권: -212,198
• 은행: -80,988
• 투신: -69,167
• 보험: +12,260
• 개인: -77

10년선물

• 외국인: -34,818
• 증권: +76,072
• 은행: +1,315
• 투신: -6,752
• 보험: -15,026
• 개인: -2,576

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💡 [이론가 및 단기금리]

항목이론가종가괴리율

3년선물(12월물)	106.08	106.08	고평 0틱
10년선물(12월물)	115.16	114.99	저평 17틱
30년선물(12월물)	136.06	135.84	저평 22틱

• O/N Call: 2.520%(0bp)
• 91일 CD: 2.600%(0bp)
• 산금채 1년: 2.486%(-2bp)

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📅 [주간 주요 경제일정]

📆 11월 12일 (수)

• 기재부: 2025년 10월 고용동향
• 한은: 9월 통화 및 유동성
• 한국 실업률 (SA / NSA)
• 러시아 수출입 지표

📆 11월 13일 (목)

• 한은 금통위 본회의 (비통방)
• 10월 일본 생산자물가
• 유로존 9월 산업생산
• 호주 실업률 / 스위스 생산자물가
• 미국: CPI, 근원CPI, 신규 실업보험청구, EIA 원유재고

📆 11월 14일 (금)

• 국고채 50년물 1조원 예정
• 한은: 수출입물가지수(잠정)
• 중국: 고정자산투자, 산업생산, 소매판매
• 유로존: 9월 수출입
• 미국: 재정수지, 소매판매, 생산자물가(PPI)

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📍요약 코멘트:

미국 셧다운 해제 기대감으로 증시와 유가 모두 상승세를 이어갔지만, 기술주 중심의 조정으로 나스닥은 약세 마감.
국채시장은 휴장, 환율은 달러 약세 반영.
이번 주는 미국 CPI와 PPI, 중국 경제지표가 주요 변동 요인으로 주목됩니다.