Morning Briefing (2023.10.20)
* [미국채]
- 미 국채가 혼조…파월 발언에 10년물 수익률 5% 임박
* [미증시]
- 파월 발언·금리 상승에 하락…다우 0.75%↓마감
* [국제유가]
- 중동 불안 속 베네수엘라 제재 완화에도 상승
. 2년물 -5bp (5.16%)
. 5년물 +3bp (4.96%)
. 10년물 +9bp (4.98%)
. 30년물 +12bp (5.10%) [연합참조]
DJ 33,414.17p -0.75% (-250.91p)
NSQ 13,186.18p -0.96% (-128.13p)
S&P 4,278.00p -0.85% (-36.60p)
WTI 11월 +$1.05 ($89.37)
<출처: 인포맥스>
...............
<주요국 지수>
. 주요국 국채10년 증시
----------------------------------
독 일 -1bp(+2.91%) -0.33%
프 랑 스 -0bp(+3.55%) -0.64%
이탈리아 -2bp(+4.96%) -1.38%
----------------------------------
스 페 인 -1bp(+4.05%) -0.72%
포르투갈 -3bp(+3.61%) -0.58%
그 리 스 -0bp(+4.35%) -0.02%
----------------------------------
영 국 -1bp(+4.65%) -1.17%
호 주 +0bp(+4.79%) -1.28%
일 본 +4bp(+0.84%) -1.91%
----------------------------------
///////////////////////////////////////////////////////////////////////
달러/원 NDF(1M) 1355.00원 (-0.10)
- 달러가 간밤 제한적 약세를 나타냈다. 연준의 금리 동결 기대가 이어진 영향이다. 달러 인덱스는 106.25선을 나타냈다. 다만 미국 장기채 금리는 상승했다. 제롬 파월 연준 의장의 발언이 미 장기 국채 매도세를 자극했다.
달러-엔 환율은 전장 서울환시 마감 무렵 149.790엔에서 149.770엔으로 내렸고, 유로-달러 환율은 1.05850달러를 나타냈다.
달러-위안(CNH) 환율은 7.3366위안을 기록했다.
<주요국 환율>
---------------------------------
달러/엔 149.660
유로/달러 1.05830
호주/달러 0.6328
---------------------------------
<주간 경제일정>
*20일(금)
日 9월 CPI
中 LPR 금리결정
독일 9월 PPI
⊙ 로레타 메스터 클리블랜드 연방은행 총재 연설 (21일 오전 1시15분)
블랙아웃 (21~)
////////////////////////////
<해외 뉴스>
▲파월 '현 정책 너무 긴축적이지는 않아…인플레 여전히 높다'(종합)
- 제롬 파월 미 연방준비제도(Fed·연준) 의장이 최근 인플레이션이 둔화되고 있지만 여전히 높으며, 현재의 통화정책이 제약적이지만 너무 긴축적이지는 않다고 말했다. 그는 최근 장기 국채수익률 상승 등으로 금융여건이 상당히 긴축됐지만 경제는 매우 회복력이 강하고, 강한 성장을 보였다고 말했다. 이에 불확실성과위험을 고려해 금리 결정을 신중하게 진행하겠다는 입장을 유지했다. 제롬 파월 의장은 19일(현지시간) 뉴욕경제클럽 연설에서 "불확실성과 위험, 그리고 우리가 얼마나 멀리 왔는지를 고려해 위원회는 신중하게 진행하고 있다"며 이같이 말했다. 그러나 파월 의장은 "현재의 정책이 너무 긴축적으로 느껴집니까. 나는 아니라고 말해야 할 것(Does it feel like policy is too tight right now? I would have to say no)"이라고 말했다. 이는 현재의 경제 상황이 적어도 어려움 없이 높은 금리를 소화하고 있다는 의미로 풀이됐다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4284683
▲마켓워치 "미국채 10년물 5%의 증시와 금가격 등에 대한 의미는"
- 미국 국채 10년물이 연 5.0%에 바짝 다가서는 등 16년 만에 최고치를 기록하면서 뉴욕증시의 주요 주가지수가 곤두박질치고 금가격에도 타격을 주고 있다고마켓워치가 19일(현지시간) 보도했다. 투자전문 매체인 마켓워치는 치솟고 있는 미국채 수익률이 미국 경제의 침체와 안전자산 선호 심리 등으로 하락세로 반전할수도 있다면서 이같이 지적했다. 채권은 대체로 지루한 자산 가운데 하나로 분류됐지만 최근 역동성이 강화됐다고 마켓워치는 진단했다. 미국채 10년물 수익률이 연 5.0%에 바짝 다가서는 등 2007년 이후 처음으로 심리학적으로 중요한 저항선을위로 뚫을 수 있다는 이유에서다. 연합인포맥스(화면번호 6532)에 따르면 미국채 10년물 수익률은 이날 한때 7bp 오른 4.97%에 호가됐다. 연준의 통화정책에 민감하게 반응하는 미국채 2년물 수익률은 3bp 오른 5.25%에 호가가 나왔다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4284667
▲美 9월 경기선행지수 전월比 0.7%↓…18개월 연속 하락
- 미국의 경기선행지수(LEI)가 18개월 연속 하락했다. 미국 경제분석기관 콘퍼런스보드는 19일(현지시간) 9월 미국의 경기선행지수가 전월보다 0.7% 하락한 104.6을 기록했다고 발표했다. 이는 월스트리트저널(WSJ)이 집계한 시장의 예상치인 0.4% 하락과 8월의 0.5% 하락보다 더 부진한 것이다. 경기선행지수는 18개월 연속 하락했다. 경기선행지수는 지난 6개월간 3.4% 하락해 앞선 6개월의 4.6% 하락보다 개선됐다. 콘퍼런스보드의 선행지수는 실업보험 청구 건수, 제조업체 신규수주, 민간주택 신규 허가, 주가, 소비자 기대치 등 10개 항목을 기초로 추산한다. 9월에는 10개 항목 중에서 9개 항목이 하락하거나 보합 수준을 보였다. 콘퍼런스보드의 저스티나 자빈스카-라 모니카 선임 매니저는 "선행지수의 6개월 하락률이 이전보다 개선되고 침체 신호를 보이지는 않고 있지만, 여전히 약세 위험은 예고한다"라며 "지금까지 미국 경제는 금리 상승과 높은 인플레이션 압력에도 상당한 회복력을 보여왔다"라고 말했다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4284668
▲파월 연설에 대한 전문가 시각
- 월가 금융시장 참가자들은 제롬 파월 연방준비제도(연준·Fed) 의장이 신중한 자세를 유지함으로써 다음 회의에서 금리를 동결할 가능성을 시사했으며 이후 회의와 관련해서는 여전히 모든 가능성을 열어두는 중립적인 태도를 보였다고 평가했다. 19일(현지시간) 마켓워치 등 외신들에 따르면 트레이드스테이션의 데이비드 러셀 글로벌 시장 전략 담당 헤드는 파월 의장이 "매파와 비둘기파 중간 지점을 계속 걷고 있다"라고 평가했다. 그는 "연준은 여전히 충분히 했는지 확신하지 못하고 있다"라며 "파월은 노동시장의 긍정적인 점을 주목했지만, 이번 주 나온 소매 판매나 주간실업보험청구건수를 보면 너무 비둘기파적이기도 쉽지 않았다. 따라서 파월은 선택지를 열어두면서 어느 쪽으로든 결정하기 전에 더 명확해지기를 기다리고 있다"고 말했다. LPL파이낸셜의 제프리 로치 수석 이코노미스트는 파월이 시장이 추가 금리 인상 가능성을 과대평가하고 있다고 언급한 점을 주목하며파월의 목적은 시장을 진정시키는 것이었다고 평가했다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4284685
▲미 9월 기존주택 판매 2.0% 감소…2010년 이후 최저(상보)
- 미국 기존주택 판매가 감소했지만 주택 가격은 3개월 연속 올랐다. 전미부동산중개인협회(NAR)는 19일(현지시간) 9월 기존주택 판매(계절 조정치)가 전월대비 2.0% 감소한 연율 396만채를 기록했다고 집계했다. 이는 월스트리트저널(WSJ)이 집계한 전문가 예상치 3.5% 감소와 비교하면 감소폭이 적었다. 배런스는 9월 수치가 2010년 10월 이후 가장 둔화된 수준이라고 설명했다. 기존주택 판매는 전년대비로는 15.4% 줄었다. 이처럼 판매가 줄어든 것은 모기지금리가 8%까지 오른 영향이 크다고 배런스는 설명했다. 모기지뉴스 데일리는 30년 만기 고정 모기지금리가 전일 8%에 도달해 23년 만에 최고치를 기록했다고 집계했다. 기존주택 중간가격은 전년대비 2.8% 오른 39만4천300달러를 기록했다. 9월말 현재 팔리지 않고 시장에 나와있는 기존주택 재고는 전월보다 2.7% 증가한 113만채를 기록했다. 이는 현재 판매 속도를 고려할 때 3.4개월치 규모다.
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4284669
<전일 채권 마감시황 중>
- 외국계은행 채권딜러는 "외국인의 경우 미국 국채 숏, 한국 국채 롱포지션을 정리하는 모습"이라며 "미국 금리가 전고점을 크게 뚫고 상승하고 있는 반면 한국 금리는 제한적으로만 오르고 있는 데다 증권사가 적극적으로 매수해 주니 나쁘지 않을 것"이라고 말했다.
///////////////////////
<전일 스왑 마감시황 중>
- 국내은행 스왑딜러는 "크로스의 경우 주금공이 갑자기 발행한다고 나오니 시장이 요동쳤다"며 "이자율의 경우 미국의 이스라엘 지원이 추가로 미국 국채시장을 압박할 것이라는 전망이 크게 작용하는 듯하다"고 말했다.
/////////////////////
<국채선물 누적수량>
[3선 누적순매수 (추정)]
외인 +85,121 (-12,757)
증권 -77,936 (+11,640)
은행 +4,295 (-1,059)
투신 -72 (+983)
보험 +2,056 (+356)
개인 +17,924 (+158)
[10선 누적순매수 (추정)]
외인 +38,366 (-6,250)
증권 -26,379 (+4,741)
은행 -2,356 (+540)
투신 -206 (+240)
보험 -4,904 (-272)
개인 -1,784 (+268)
////////////////////
<이론가>
<3년선물>
22-13 3.995
23-1 4.220
23-4 4.065
이론가 102.47 (저평8틱)
*종가(102.39)
----------------
<10년선물>
22-14 4.355
23-5 4.360
이론가 105.05 (저평17틱)
*종가(104.88)
.........................................................
<전일 단기금리 동향>
- O/N call 3.510%(+2bp)
- 91일물 CD 3.820%(보합)
- 통안채 3.748%(+1bp)
//////////////////////
<3년선물 헤지레이셔>
종 목 : 수량
-----------------
<3년물>
국20-8 : 6개
국21-4 : 23개
국21-10 : 40개
국22-4 : 56개
국22-13 : 73개
국23-4 : 87개
-----------------
<5년물>
국19-1 : 15개
국19-5 : 31개
국20-1 : 47개
국20-6 : 62개
국21-1 : 77개
국21-7 : 92개
국22-1 : 108개
국22-8 : 124개
국23-1 : 138개
국23-6 : 153개
------------------
<10년물>
국18-10: 155개
국19-4 : 165개
국19-8 : 173개
국20-4 : 184개
국20-9 : 196개
국21-5 : 210개
국21-11 : 223개
국22-5 : 245개
국22-14 : 267개
국23-5 : 265개
------------------
<20년물>
국18-7: 342개
국19-6: 323개
국20-7: 345개
국21-9: 363개
국22-11: 425개
국23-9: 464개
----------------
<30년물>
국18-2: 457개
국19-2: 431개
국20-2: 421개
국21-2: 441개
국22-2: 478개
국22-9: 525개
국23-2: 537개
국23-7: 569개
----------------
<50년물>
국16-9 : 429개
국18-8 : 486개
국20-10 : 442개
국22-12 : 677개
================
.................
<10년선물 헤지레이셔>
종 목 : 수량
------------------
<10년물>
국18-10: 53개
국19-4 : 56개
국19-8 : 59개
국20-4 : 63개
국20-9 : 67개
국21-5 : 72개
국21-11 : 76개
국22-5 : 84개
국22-14 : 91개
국23-5 : 90개
-----------------
<20년물>
국18-7 : 116개
국19-6 : 110개
국20-7 : 117개
국21-9 : 123개
국22-11: 144개
국23-9: 157개
-----------------
<30년물>
국18-2: 155개
국19-2: 146개
국20-2: 143개
국21-2: 150개
국22-2: 162개
국22-9: 178개
국23-2: 182개
국23-7: 193개
------------------
<50년물>
국16-9 : 145개
국18-8 : 165개
국20-10 : 150개
국22-12 : 229개
====================
//////////////////////////
<채권만기(표)>
----------------------------------------------
주간 국채 /지방채/특수채/통안채/금융채/회사채/ 총계
----------------------------------------------
10월 3주: 1.5조/ 없음 / 1.4조/ 1.5조/ 3.9조/ 1.3조/ 9.7조
10월 4주: 1.5조/ 없음 / 0.9조/ 1.2조/ 5.0조/ 2.0조/ 10.7조
11월 1주: 3.0조/ 0.2조 / 0.6조/ 1.2조/ 4.4조/ 1.6조/ 11.0조
11월 2주: 1.5조/ 없음 / 0.3조/ 2.9조/ 6.3조/ 1.1조/ 12.2조
(끝)